8个太空股，领先布局AI后又一大趋势
率先在新领域抢占一席之地的人，往往能获得丰厚回报。
过去两年，华尔街一直关注着芯片和AI算法。但下一波万亿美元的投资热潮或许在近24万英里之外。
世界正悄然进入第二场太空竞赛，发令枪已经打响。而投资者往往都来不及反应。
这场新一轮的宇宙冲刺，核心是美国宇航局(NASA)的阿尔忒弥斯计划(Artemis)。
该计划分多个阶段实施，旨在让人类自阿波罗计划以来首次重返月球，而且其方式更像是“永久月球前哨”，而非只是插上星条旗。计划包括采矿、基础设施建造、供电以及维持人类在太空的长期存在。
投资者应该尽早竖起耳朵、睁大眼睛，了解其中的投资含义：随着未来几年太空基础设施建设、供电和运营竞争的加剧，各国政府将向航天工业投入巨额资金。对一大批航空航天企业来说是极大的利好。
投入巨资将不只是美国，中国也将不相上下，欧盟、俄罗斯、日本和印度都纷纷投入巨资。意味着资金涌入火箭制造商、卫星制造商、太空机器人公司、核反应堆开发商以及整个供应链。
对投资者来说，这不仅是一个故事，更是一个近在眼前的真实机遇。
以下是一些可以进一步去了解的太空相关股票，这里先做一个简单粗暴的罗列。我之前写过少数几家，更多的公司有关它们的投资时机、价值和风险，有待后续详细观察。
纯太空股票
直接参与太空竞赛2.0，可以从纯太空公司入手。这些公司的收入直接与太空发射、基础设施或在轨服务相关。
可以把Rocket Lab想象成SpaceX一个更年轻的劲敌。他们专注于中小型有效载荷的火箭发射。卫星星座、月球中继系统和深空探测器的数千次太空任务，需要他们的Electron火箭。这种火箭已经过强有力的验证。更大型的Neutron火箭也即将问世。在发射节奏至关重要的太空经济时代，Rocket Lab已经领先于大多数竞争对手。
如果说Artemis需要一辆送货卡车，那就是Intuitive Machines。他们制造月球着陆器，用于将NASA的科学设备、探测车和其他货物运送到月球表面。他们的Nova-C着陆器已经与NASA的商业月球有效载荷服务项目签订了合同。随着月球任务的增多，像他们这样的着陆器变得不可或缺。
更多分析参见2025年2月6日《此太空股可能成为月球经济第一股》。
太空建设与工程的承包商。Redwire制造可在微重力环境下运行的太空级结构、传感器和3D打印系统。他们参与了阿尔忒弥斯计划的供应链以及更广泛的在轨制造。“太空工厂”概念很可能将定义2030年代。
Planet 不制造火箭，而是制造“太空眼睛”。他们的地球成像卫星群为政府、企业和研究人员提供高分辨率、频繁更新的图像。在地缘政治环境下，实时了解地球或月球的动态至关重要，而Planet已然成为太空数据巨头。
ASTS正在建设一个卫星网络，无需地面塔即可将宽带直接传输到智能手机。这不仅仅是地球上的便利，在月地通信网络中，同样的技术可以让宇航员无需笨重的设备即可保持连接。他们已经与多家大型电信公司建立了合作伙伴关系。
更多分析参见2025年12月3日《卫星上网成标配，会跑出最牛太空股》。
BlackSky在实时地理空间情报市场展开竞争。他们的卫星监测地球的变化，协助军队调动，基础设施建设，甚至是农业转型，应用范围涵盖国防、后勤和太空任务规划。在太空竞赛2.0中，数据是武器，而BlackSky则是军火商。
Voyager提供国防、国家安全和太空基础设施解决方案。这是一个一体化的太空项目。公司已经占据有利地位，可以从政府和商业对太空和国防系统日益增长的需求中获益，包括固体燃料推进系统、ISR解决方案和下一代太空技术。
Firefly是一家刚上市就引起轰动的公司，致力于制造火箭和月球着陆器。他们已经获得了NASA的重要合同，“蓝色幽灵”着陆器专为将货物运送到月球而设计，是少数几家同时拥有发射和月球表面探测能力的公司之一。
国防与航空航天巨头
太空竞赛2.0将使整个国防和航空航天行业都受益于政府合同和基础设施需求。因而我们也可以关注一批间接受益股票。
洛马公司(LMT)、诺格公司(NOC)、波音(BA)和L3Harris(LHX)等公司，已经全面介入NASA和国防部的项目中。它们也制造航天器、设计深空探测器并管理任务系统。虽然无法像小型运载火箭那样带来三位数的投机性收益，但这些公司的股票提供了稳定性、股息以及一种低风险的参与。
有关LHX，参见我的分析《2个荐股：数字基础设施的“黑石”+第6大军工股》。
核能开发商
核能是阿尔忒弥斯计划中最少被提及的部分。它并非只是用于地球电网，而是用于月球。NASA希望到2030年在月球南极建造一座100千瓦的裂变反应堆，为居住舱、采矿设备和通信阵列提供至少两周的不间断电力。
以下公司备受关注：
BWX Technologies (BWXT)。小型核反应堆领域的领导者，也是NASA的核热推进发动机合作伙伴。
Centrus Energy(LEU)。生产高纯度低浓缩铀(HALEU)，这是地球和太空先进反应堆的关键燃料。
Oklo(OKLO)。正在开发可部署在偏远或极端环境中的微反应堆，这正是月球基地所需要的。
NuScale Power(SMR)。正在建造可扩展的小型模块化反应堆，用于地面和潜在的外星应用。
Constellation Energy(CEG)。作为美国最大的核电生产商，它将同时受益于由太空、AI和国防能源需求推动的核能复兴。
为什么这是一个略超前的机会？
目前，华尔街对太空竞赛2.0的关注度、分析度和重视程度均不足。AI占据了聚光灯，电动汽车仍然占据着头条。太空仍被视为稀奇古怪的东西，属于科学探索领域，而不是真金白银的商业领域。
因而有些太空股哪怕近一年来成为热股，也会被大多数投资者认为是纯粹的高风险投机。这正是太空股如此值得超前关注的原因。
历史告诉我们，最大的市场赢家往往来自那些主流媒体鲜有谈及、或略带讥讽的主题。等到CNBC开始每天播出“太空股”专题时，轻松赚钱的机会就消失了。
这就是我们今天所看到的：
巨大的增长催化剂：未来20年全球数万亿美元的太空支出。
结构性顺风：国家名誉所系；一旦各国承诺，预算几乎不会缩减。
多元化的投资机会：从投机性发射项目到避险的国防巨头，再到被忽视的核能供应商。风险回报谱系很宽。
不对称的回报潜力：小型航天股可能因成功赢得合同而价格倍增；大型航天股则提供稳定的复利收益。
从新闻头条看到更远
真正发生的是全球动员起来推进太空工业化，月球将是人类进入太空的第一个前哨基地。发射器、着陆器、卫星、反应堆和轨道建造公司都将分一杯羹。
如果你我一样相信太空竞赛2.0将成为未来20年决定性的工业主题，那么具有前瞻性的投资策略，是现在就开始尝试性、小规模的建立一些仓位，趁市场大多数参与者还没反应过来的时间窗口。
率先在新领域抢占一席之地的人，往往能获得丰厚的回报。这是历史一再重复的情况。现在新的前沿就在那里。在华尔街觉醒之前，你有机会在忽明忽暗的大趋势中发现机会。
当所有人都还在追逐AI热潮的时候，很少一部分人已经在为下一场热潮做准备了。
声明：
所提供信息仅供研究决策参考，不构成投资建议。
所含原始信息来自网上，由作者分析综合，不能保证准确性和完整性。
文中包含的预测基于对市场状况的多项假设，无法保证实现预期结果。
本文初衷是给予您在选股过程中提供一定的智力支持，但无法代替决策，请保持独立判断。